Forex Forward Contrato Definition

Moeda antecipada O que é uma Moeda antecipada Um contrato vinculativo no mercado de câmbio que bloqueia a taxa de câmbio para a compra ou venda de uma moeda em uma data futura. Um forward de moeda é essencialmente uma ferramenta de hedge que não envolve qualquer pagamento antecipado. O outro grande benefício de uma frente de moeda é que ele pode ser adaptado a um determinado valor e prazo de entrega, ao contrário dos futuros de moeda padronizados. A liquidação cambial pode ser em dinheiro ou em entrega, desde que a opção seja mutuamente aceitável e tenha sido previamente especificada no contrato. Os contadores de moeda são instrumentos de balcão (OTC), pois não trocam em uma troca centralizada. Também conhecido como uma frente definitiva. Carregando o jogador. BREAKING DOWN Moeda antecipada Ao contrário de outros mecanismos de hedge, como futuros de divisas e contratos de opções que exigem um pagamento inicial para requisitos de margem e pagamentos de prémios, os contratantes de moeda geralmente não requerem um pagamento inicial quando usado por grandes corporações e bancos. No entanto, um forward de moeda tem pouca flexibilidade e representa uma obrigação vinculativa, o que significa que o comprador ou o vendedor do contrato não pode se afastar se a taxa de bloqueio eventualmente se revelar adversa. Portanto, para compensar o risco de não entrega ou não liquidação, as instituições financeiras que negociam em moeda estrangeira podem exigir um depósito de investidores de varejo ou empresas menores com quem eles não têm uma relação comercial. O mecanismo para determinar uma taxa de câmbio é direto e depende dos diferenciais de taxa de juros para o par de moedas (assumindo que ambas as moedas são negociadas livremente no mercado cambial). Por exemplo, assumir uma taxa spot atual para o dólar canadense de US1 C1.0500, uma taxa de juros de um ano para dólares canadenses de 3 e uma taxa de juros de um ano por US $ 1,5. Após um ano, com base na paridade das taxas de juros. US1 acrescido de juros de 1,5 seria equivalente a C1.0500 acrescido de juros em 3. Ou, US1 (1 0.015) C1.0500 x (1 0.03). Então US1.015 C1.0815, ou US1 C1.0655. A taxa de avanço de um ano neste caso é, portanto, US C1.0655. Observe que, porque o dólar canadense tem uma taxa de juros mais alta do que o dólar norte-americano, ele troca com um desconto para o dólar. Além disso, a taxa atual do dólar canadense de um ano a partir de agora não tem correlação na taxa de juros de um ano no presente. A taxa de câmbio é meramente baseada em diferenciais de taxa de juros e não incorpora as expectativas dos investidores de onde a taxa de câmbio real pode ser no futuro. Como uma moeda de frente funciona como um mecanismo de cobertura. Suponha que uma empresa de exportação canadense esteja vendendo US $ 1 milhão de mercadorias para uma empresa dos Estados Unidos e espera receber as receitas de exportação por ano a partir de agora. O exportador está preocupado com o fato de o dólar canadense se ter fortalecido a partir de sua taxa atual (de 1.0500) por ano, o que significa que receberia menos dólares canadenses por dólar norte-americano. O exportador canadense, portanto, conclui um contrato a prazo para vender 1 milhão por ano a partir de agora à taxa de US1 C1.0655 à frente. Se um ano a partir de agora, a taxa de spot é US1 C1.0300, o que significa que o C apreciou como o exportador havia antecipado bloqueando a taxa de juros, o exportador beneficiou da melodia de C35.500 (vendendo o US1 milhão Em C1.0655, em vez de na taxa spot de C1.0300). Por outro lado, se a taxa de localização de um ano a partir de agora for C1.0800 (ou seja, o C enfraqueceu ao contrário das expectativas dos exportadores), o exportador tem uma perda nocional de C14.500. Contrato de pagamento Uma transação no mercado de caixa em que um vendedor Concorda em entregar uma mercadoria em dinheiro específica para um comprador em algum momento no futuro. Ao contrário dos contratos de futuros (que ocorrem através de uma empresa de compensação), os contratos de encaminhamento a prazo são negociados de forma privada e não são padronizados. Além disso, as duas partes devem suportar o risco de crédito uns dos outros. O que não é o caso de um contrato de futuros. Além disso, uma vez que os contratos não são negociados em bolsa, não há marcação para o requisito de mercado, o que permite que um comprador evite quase todos os fluxos de capital inicialmente (embora algumas contrapartes possam estabelecer requisitos de garantia). Dada a falta de padronização nesses contratos, há muito pouco espaço para um mercado secundário em frente. O preço especificado em um contrato a prazo para uma mercadoria específica. O preço a prazo torna o contrato a prazo sem valor quando o contrato está escrito. No entanto, se o valor da mercadoria subjacente mudar, o valor do contrato a prazo torna-se positivo ou negativo. Dependendo da posição ocupada. Os encaminhamentos são preços de forma semelhante aos futuros. Como no caso de um contrato de futuros, o primeiro passo no preço de um adiantamento é adicionar o preço à vista ao custo do carry (juros perdidos, rendimento de conveniência, custos de armazenamento e juros recebidos no subjacente). Ao contrário de um contrato de futuros, o preço também pode incluir um prêmio para o risco de crédito da contraparte e o fato de que não há marcação diária para o processo de mercado para minimizar o risco de inadimplência. Se não houver subsídio para esses riscos de crédito, o preço a prazo igualará o preço de futuros. Risco agregado não entregável contrato de câmbio cruzado a termo Contrato de taxa a termo instrumento entregável encaminhamento cobertura cobrança cobertura bolsa de futuros obrigação de dívida garantida sintética opção de câmbio vinculada a ações Copyright copy 2017 WebFinance, Inc. Todos os direitos reservados. A duplicação não autorizada, no todo ou em parte, é estritamente proibida. Contrato à frente de moeda estrangeira Tempo real após o horário Pré-mercado Notícias Citação do resumo das notas citadas Gráficos interativos Configuração padrão Por favor, note que, uma vez que você faça sua seleção, ela se aplicará a todas as futuras visitas Para NASDAQ. Se, a qualquer momento, você estiver interessado em reverter as nossas configurações padrão, selecione Configuração padrão acima. Se você tiver dúvidas ou encontrar quaisquer problemas na alteração das configurações padrão, envie um email para isfeedbacknasdaq. Confirme a sua seleção: Você selecionou para alterar sua configuração padrão para a Pesquisa de orçamento. Esta será a sua página de destino padrão, a menos que você altere sua configuração novamente ou exclua seus cookies. Tem certeza de que deseja alterar suas configurações. Temos um favor a ser solicitado. Desative seu bloqueador de anúncios (ou atualize suas configurações para garantir que o javascript e os cookies estejam habilitados), para que possamos continuar fornecendo as notícias do mercado de primeira linha E os dados que você espera esperar de nós.